個人年金保険の返戻率の見方【元本割れしない選び方】

個人年金保険の返戻率って何？高ければいいの？選び方を教えて。

返戻率は「受取総額÷払込総額×100」で計算します。100%を超えれば増えて戻ってきますが、数字だけでなく払込期間・受取期間・税控除を合わせて判断するのが正解です。

返戻率の計算方法

例）毎月1万円を30年払い込み、年金総受取額が400万円の場合
払込総額：10,000円×12か月×30年＝360万円
返戻率：400万円÷360万円×100＝約111%

ただし、これは税控除を考慮していない数字。実際には所得控除（年間最大4万円）が使えるため、実質的な利回りはもう少し上がります。

項目	見方・注意点
返戻率100%未満	元本割れ。インフレ加味すると実質マイナスになることも
返戻率100〜105%	現在の主流。低金利時代の標準水準
返戻率105%超	長期払込・外貨建て商品に多い。為替リスクに注意
税控除込みの実質利回り	所得税率20%の人なら返戻率が実質1〜2%上乗せされるイメージ

①払込期間が長いと返戻率は高くなりやすい
30年払いと10年払いでは30年払いの方が返戻率が高くなる傾向があります。ただし途中解約のリスクも高まります。

②外貨建ては為替で大きく変わる
外貨建て個人年金は返戻率が高く見えますが、円高になると受取額が目減りします。為替リスクを理解した上で検討が必要です。

③受取開始年齢を確認する
60歳受取と65歳受取では返戻率が変わります。自分が何歳から受け取りたいかを先に決めてから比較しましょう。

元本割れを絶対に避けたい場合は円建て・確定年金タイプ・返戻率100%超の商品を選ぶのが基本です。外貨建ては高リターンを狙えますが元本保証がありません。

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